نرخ بهره که یکی از سیاست های مالی کشور ها محسوب می شود، بر قیمت طلا تاثیر مستقیم دارد. بانک های مرکزی با تعیین نرخ بهره میتوانند بر اقتصاد، تورم، قیمت دارایی ها و … تاثیر بگذارند. بانک مرکزی آمریکا که با نام فدرال رزرو شناخته می شود، با تغییر نرخ بهره خود همواره قیمت جهانی طلا را تحت شعاع قرار می دهد، و بر روند معاملات جهانی تاثیر می گذارد. با اطلاع از نرخ بهره و اخبار مربوط به آن، میتوانید در روند معاملات طلا بهتر شرکت کنید و نوسانات قیمت طلا را پیش بینی کنید. اگر قصد سرمایه گذاری حرفه ای در بازار طلا را داشته باشید، این مقاله از توکنیکو میتواند به شما کمک کند تا روند بازار طلا را بهتر بشناسید و با اطلاع از رابطه نرخ بهره و طلا بهترین زمان خرید طلا را برای سرمایه گذاری انتخاب کنید. در ادامه با ما همراه باشید تا با این سیاست مالی که توسط بانک های مرکزی در کشور ها اعمال می شود بیشتر آشنا شوید؛ همچنین از تاثیرات نرخ بهره بر قیمت طلا آگاه خواهید شد…
بیشتر بدانید :
آربیتراژ چیست؟ آموزش کسب سود از آربیتراژ طلا
نرخ بهره چیست؟ آشنایی با انواع نرخ بهره
حتماً هنگام دریافت وام از این موضوع باخبرید که در قبال مبلغ دریافتی وام باید سودی را به وام دهنده بپردازید! به مبلغ سودی که شما بابت دریافت وام می پردازید نرخ بهره می گویند. همچنین مبلغ سودی که بعد از سپرده گذاری در بانک به شما داده می شود نیز همان نرخ بهره است. این نرخ هزینه استفاده از پول را در یک بازه زمانی مشخص اندازه گیری می کند و توسط بانک های مرکزی هر کشور برای مردم تعیین می شود. هرچقدر درصد میزان بهره اعلام شده توسط بانک ها بالاتر باشد، شما پس از سپرده گذاری در بانک سود بیشتری را از میزان سپرده گذاریتان به دست می آورید، و اگر قصد دریافت وام را داشته باشید، باید نرخ سود بیشتری را به بانک ها بپردازید.
این سیاست مالی بانک ها در هر کشور، میزان تورم را کنترل می کند و بر روند معاملات و قیمت گذاری ها تاثیر می گذارد. دلار آمریکا یکی از عوامل تاثیر گذار در قیمت گذاری ها در جهان است و به عنوان شناخته شده ترین ارز در جهان نقش زیادی را در جریان معاملات ایفا می کند. از طرفی نرخ بهره کشور آمریکا، که توسط بانک مرکزی این کشور(فدرال رزرو) تعیین می شود، تاثیر خود را بر روی ارزش دلار و بسیاری از ابزارهای اقتصادی می گذارد. نرخ بهره بانک فدارل رزرو بیشترین تاثیر خود را بر روی قیمت جهانی طلا می گذارد و این موضوع در ایجاد نوسانات قیمت طلا نقش دارد. باید بدانید که تاثیری که سیاست های مالی بانک فدرال رزرو بر قیمت طلا در ایران میگذارد، بسیار بیشتر از تاثیر سیاست های بانک مرکزی ایران است.
شرایط این نرخ در هر کشور بر روند معاملات آن تاثیر می گذارد، اما بانک فدرال رزرو با تعیین میزان بهره خود، علاوه بر اقتصاد داخلی در اقتصاد جهانی و قیمت طلا نیز تغییر ایجاد می کند. برای اینکه بیشتر با نرخ بهره آشنا شوید، لازم میدانیم که به انواع آن اشاره کنیم :
- نرخ بهره وام: میزان هزینه یا نرخ سودی است که وام گیرنده، باید برای دریافت تسهیلات، به وام دهنده بپردازد.
- نرخ بهره سپرده: میزان سودی که بانک بابت سپرده گذاری به افراد و سرمایه گذاران می پردازد.
- نرخ بهره بانکی: نرخ سودی که بانک مرکزی هر کشور، برای دادن وام به سایر بانک ها در نظر می گیرد.
بیشتر بدانید :
نحوه خرید شمش طلا از بانک | لیست تمامی بانک ها
تاثیر نرخ بهره بر قیمت طلا
افزایش نرخ بهره بانک مرکزی، میتواند بر قیمت طلا تاثیر منفی بگذارد. وقتی میزان بهره بانک مرکزی فدرال افزایش یابد، انگیزه برای خرید طلا کمتر می شود و با کاهش تقاضا برای خرید طلا، میتواند ارزش آن را کاهش دهد. اما برخی از سرمایه گذاران حرفه ای و اقتصاد دان های متخصص، معتقدند این نگرش و تحلیل بسیار سطحی است و طلا به دلیل سابقه تاریخی ای که دارد به راحتی ارزش خود را از دست نمی دهد و با بحران های اقتصادی و سیاسی ای که در جهان وجود دارد همواره تقاضا برای آن افزایش می یابد و نمیتوان قیمت طلا را تنها به نرخ بهره وابسته دانست. به خصوص در حال حاضر کشوری مانند چین با وجود اینکه برترین تولید کننده طلا در جهان است، و بیشترین ذخایر طلا را دارد، مدام در حال وارد کردن سنگ طلا به کشور خود است و یکی از متقاضایان طلا در جهان به حساب می آید که میخواهد دارایی های خود را مبتنی بر طلا کند تا میزان وابستگی خود را به ارز های خارجی به ویژه دلار کم کند! کشور های بزرگ دیگری نیز هستند که به دلیل تحریم ها اقدام به واردات طلا می کنند و میزان تقاضا و قیمت طلا را افزایش می دهند. تاثیری که این کشور ها بر قیمت طلا می گذارند نیز بسیار حائز اهمیت است و نمیتوان تنها معاملات خود را به نرخ بهره بانک فدرال وابسته کرد! در ادامه به تاثیرات نرخ بهره بر قیمت طلا به شکل دقیق تر پرداخته ایم و میگوییم هنگام کاهش و افزایش نرخ بهره چه روند قیمتی ای برای طلا به وجود می آید.
با افزایش و کاهش نرخ بهره چه اتفاقی برای قیمت طلا می افتد؟
اگر بانک فدرال میزان نرخ بهره را افزایش دهد، میتواند بسیاری از سرمایه گذاران را به طرف خرید دلار سوق دهد و میزان تقاضا را برای خرید طلا کاهش دهد، این موضوع باعث کاهش قیمت طلا می شود. اما با این وجود همچنان کشور هایی مانند چین و هند جزء متقاضیان طلا هستند و چین با خرید مدام طلا و تولید آن در کشورش قصد دارد وابستگی بازارداخلی خود را به دلار و ارز های خارجی کاهش دهد. سیاست های تولید و خرید طلا در چین به گونه ای است که میتواند بر قیمت جهانی طلا تاثیر بگذارد! پس نباید نرخ بهره تعیین شده از سوی بانک فدرال رزرو را به تنهایی معیاری برای تعیین زمان خرید طلا دانست. میزان تقاضا طلا در سطح جهان، میزان تورم و بحران های اقتصادی و سیاسی و … همواره در قیمت طلا تاثیر گذارند.
اگر بحران های سیاسی و اقتصادی و حوادث طبیعی در کشور ها وجود داشته باشند، همواره تقاضا برای خرید طلا افزایش می یابد و مردم مبلغ بیشتری را صرف خرید آن می کنند. از طرفی در این مواقع افزایش نرخ بهره نمیتواند میزان تقاضا طلا را کاهش دهد، زیرا در زمان بحران ها طلا هموراه یکی از جذاب ترین گزینه ها برای سرمایه گذاری است. در اکثر این مواقع که بحران های سیاسی و اقتصادی و جریانات مربوط به جنگ و … رخ می دهد، بانک فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش می دهد اما این موضوع نه تنها باعث کاهش قیمت طلا نمیشود، بلکه اکثر افراد در شرایط اضطراری طلا را به دلار ترجیح می دهند و قیمت طلا با افزایش تقاضا از سوی مردم رشد پیدا می کند. بنابراین باید تمامی فاکتور ها را قبل از سرمایه گذاری در نظر گرفت؛ اگر وضعیت جهان و کشورتان با بحران مواجه نباشد، افزایش نرخ بهره به راحتی میتواند قیمت طلا را وارد روند کاهشی کند. اما وقتی این بحران ها وجود داشته باشند، افزایش نرخ بهره نمیتواند به راحتی ارزش طلا را کاهش دهد.
در ادامه در رابطه با کاهش نرخ بهره باید گفت که نرخ بهره زمانی کاهش پیدا می کند که یک اقتصاد آشفته به وجود آمده باشد. به همین دلیل در صورتی که نرخ بهره فدرال رزرو کمتر شود، افراد به جای خرید دلار به سمت سرمایه گذاری در دارایی های امن تری می روند و با خرید طلا که کم ریسک ترین روش سرمایه گذاری است، ارزش سرمایه خود را در مقابل نوسانات و بحران های اقتصادی حفظ می کنند.
در انتها باید گفت که خرید طلا با میزان نرخ بهره رابطه مستقیم دارد و افزایش آن میتواند قیمت طلا را کاهش دهد، اما عوامل دیگری نیز بر روی قیمت طلا تاثیر گذارند که باید آن ها را جدی گرفت. زیرا همواره در بحران های سیاسی و اقتصادی خرید طلا یک گزینه ی امن برای سرمایه گذاری به حساب می آید و در این مواقع ارزش طلا به راحتی کاهش پیدا نمی کند و نرخ بهره نمیتواند به تنهایی ارزش آن را کاهش دهد. اگر شما نیز میخواهید در طلا به عنوان یک دارایی امن سرمایه گذاری کنید، پیشنهاد می کنیم ویژگی های منحصر به فرد شمش طلا یک اونسی توکنیکو را بررسی کنید.
